Board of directors
Board of directors
- AUDIT COMMITTEE
- RISK COMMITTEE
- CORPORATE AFFAIRS COMMITTEE
- CORPORATE GOVERNANCE COMMITTEE
- TECHNOLOGY AND INNOVATION COMMITTEE
- ENVIRONMENTAL, SOCIAL AND GOVERNANCE (ESG) COMMITTEE
- COMPENSATION COMMITTEE
AUDIT COMMITTEE
The Committee is composed of three independent members of the Board of Directors, with experience in finance and internal control. The Corporate Legal Vice President acts as secretary, and the Internal Audit Manager, Corporate Comptroller Vice President, and Statutory Auditor attend as permanent guests with voice but without voting rights.
Its main function is to support the Board of Directors in overseeing the accounting and financial systems, ensuring that internal controls are adequate for the Company. It performs supervisory, reporting, and advisory duties.
Members: Esther América Paz Montoya (Chair), Fabio Castellanos Ordóñez, and Luis Fernando López Roca
RISK COMMITTEE
The Committee is composed of two independent members and one proprietary member of the Board of Directors, with experience in finance, information security, and internal control. The Corporate and Conglomerate Risk Manager acts as secretary, and the Corporate Risk and Compliance Vice President attends as a permanent guest.
Its main function is to assist the Board of Directors in fulfilling its oversight responsibilities related to risk management within the Aval Financial Conglomerate
Members: Fabio Castellanos Ordóñez (Chair), Jorge Silva Luján, and Andrés Escobar Arango.
CORPORATE AFFAIRS COMMITTEE
The Committee is composed of two independent members and one proprietary member of the Board of Directors, with experience in finance, information security, and internal control. The Corporate and Conglomerate Risk Manager acts as secretary, and the Corporate Risk and Compliance Vice President attends as a permanent guest.
Its main function is to assist the Board of Directors in fulfilling its oversight responsibilities related to risk management within the Aval Financial Conglomerate.
Members: Fabio Castellanos Ordóñez (Chair), Jorge Silva Luján, and Andrés Escobar Arango.
CORPORATE GOVERNANCE COMMITTEE
The Committee is composed of the President and six Corporate Vice Presidents of Grupo Aval. The Corporate Legal Vice President also acts as secretary.
Its main function is to serve as the body responsible, in the first instance, for reviewing and evaluating the characteristics of transactions that may present conflicts of interest or potential conflicts of interest between Grupo Aval and the entities that make up the Aval Financial Conglomerate, related parties of the Aval Financial Conglomerate, and the administrators or decision-making personnel of the Conglomerate’s entities. It also monitors the implementation of the Company’s corporate governance best practices and, based on these and other matters submitted for its consideration, assists the Board of Directors in the process of continuous improvement in the adoption of good governance standards.
Members:
(i) President of the Company, (ii) Corporate Financial Vice President, (iii) Corporate Information Technology Vice President, (iv) Corporate Legal Vice President, (v) Corporate Risk and Compliance Vice President, (vi) Corporate Sustainability and Strategic Projects Vice President, and (vii) Corporate Financial Assets and Efficiency Vice President. You may consult the Committee’s regulations here.
Members: Esther América Paz Montoya (Chair), Fabio Castellanos Ordóñez and Luis Fernando López Roca.
TECHNOLOGY AND INNOVATION COMMITTEE
The Committee is composed of two independent members and one proprietary member of the Board of Directors, with experience in finance, cybersecurity, and information security. The Corporate Information Technology Vice President acts as secretary.
The Committee is composed of two independent members and one proprietary member of the Board of Directors, with experience in finance, cybersecurity, and information security. The Corporate Information Technology Vice President acts as secretary.
Members: Luis Carlos Sarmiento Gutiérrez (Chair), Mauricio Salgar and Jorge Silva Lujan.
ENVIRONMENTAL, SOCIAL AND GOVERNANCE (ESG) COMMITTEE
The Committee is composed of three independent members of the Board of Directors, with experience in Corporate and Governance matters, Legal Affairs, Energy, and Strategic Planning. The Corporate Sustainability and Strategic Projects Vice President acts as secretary.
Its main function is to ensure that ESG matters are strategically integrated into the operations of the Company and its subsidiaries, defining goals and objectives to ensure that the Company continues to be a responsible and competitive actor that meets the needs and expectations of its stakeholders.
Integrantes: Andrés Escobar Arango, Mauricio Salgar, and Luis Fernando López Roca.
COMPENSATION COMMITTEE
The Committee is composed of Dr. Luis Carlos Sarmiento Angulo and proprietary member Mauricio Cárdenas Müller of the Board of Directors.
The Company’s Compensation Committee is responsible for setting the President’s remuneration and defining the parameters by which the President determines the compensation of senior executives and other employees.
COMITÉ DE AUDITORÍA
El Comité está conformado por tres miembros independientes de la Junta Directiva, con experiencia en finanzas y control interno. El Vicepresidente Corporativo Jurídico actúa como secretario, y el Gerente de Auditoría Interna, el Vicepresidente Contralor Corporativo y el Revisor Fiscal asisten como invitados permanentes con voz pero sin derecho a voto.
Su función principal es apoyar a la Junta Directiva en la supervisión de los sistemas contables y financieros, garantizando que los controles internos sean adecuados para la Sociedad. Desempeña labores de supervisión, información y asesoría.
Integrantes: Esther América Paz Montoya (Presidente), Fabio Castellanos Ordóñez y Luis Fernando López Roca.
COMITÉ DE RIESGOS
El Comité está conformado por dos miembros independientes y un miembro patrimonial de la Junta Directiva, con experiencia en finanzas, seguridad de la información y control interno. La Gerente de Riesgos Corporativos y del Conglomerado actúa como secretaria y como invitado permanente asiste el Vicepresidente Corporativo de Riesgo y Cumplimiento.
Su función principal es la de asistir a la Junta Directiva en el cumplimiento de sus responsabilidades de supervisión en relación con la gestión de riesgos del Conglomerado Financiero Aval.
Integrantes: Fabio Castellanos Ordóñez (Presidente), Jorge Silva Luján y Andrés Escobar Arango.
COMITÉ DE ASUNTOS CORPORATIVOS
El Comité está conformado por dos miembros independientes y un miembro patrimonial de la Junta Directiva, con experiencia en finanzas, seguridad de la información y control interno. La Gerente de Riesgos Corporativos y del Conglomerado actúa como secretaria y como invitado permanente asiste el Vicepresidente Corporativo de Riesgo y Cumplimiento.
Su función principal es la de asistir a la Junta Directiva en el cumplimiento de sus responsabilidades de supervisión en relación con la gestión de riesgos del Conglomerado Financiero Aval.
Integrantes: Fabio Castellanos Ordóñez (Presidente), Jorge Silva Luján y Andrés Escobar Arango.
COMITÉ DE GOBIERNO CORPORATIVO
El Comité está conformado por la Presidencia y seis Vicepresidencias Corporativas de Grupo Aval. El Vicepresidente Corporativo Jurídico actúa adicionalmente como su secretario.
Su función principal es ser el órgano encargado en primera instancia de conocer y evaluar las características de operaciones que puedan presentar conflictos de interés o posibles conflictos de interés entre Grupo Aval y las entidades que conforman el Conglomerado Financiero Aval, los Vinculados al Conglomerado Financiero Aval y los administradores y personas con capacidad de toma de decisión de las entidades del Conglomerado Financiero Aval y conocer el estado de implementación de mejores prácticas de gobierno corporativo de la Sociedad y, en función de éstas y de los asuntos que sean sometidos a su consideración, asistir a la Junta Directiva en el proceso de mejora continua en el nivel de adopción de estándares de buen gobierno.
Integrantes:
(i) Presidencia de la Sociedad, (ii) Vicepresidencia Corporativa Financiera (iii) Vicepresidencia Corporativa de Tecnologías de la Información, (iv) Vicepresidencia Corporativa Jurídico, y (v) Vicepresidente Corporativa de Riesgo y Cumplimiento, (vi) Vicepresidencia Corporativa de Sostenibilidad y Proyectos Estratégicos y (vii) Vicepresidencia Corporativa de Activos Financieros y Eficiencia. Puede consultar el reglamento del Comité aquí.
Integrantes: Esther América Paz Montoya (Presidente), Fabio Castellanos Ordóñez y Luis Fernando López Roca.
COMITÉ DE TECNOLOGÍA E INNOVACIÓN.
El Comité está formado por dos miembros independientes y un miembro patrimonial de la Junta Directiva, con experiencia en finanzas, ciberseguridad y seguridad de la información. El Vicepresidente Corporativo de Tecnologías de la Información actúa como secretario.
Su función principal es la de tomar decisión con base en la información reportad por la administración sobre las estrategias de Grupo Aval y sus filiales en las áreas de sistemas tecnológicos, nuevas tecnologías, transformación digital y seguridad de la información, y de las inversiones y gastos operativos requeridos y ejecutados para desarrollar estas estrategias e informar a la Junta Directiva.
Integrantes: Luis Carlos Sarmiento Gutiérrez (Presidente), Mauricio Salgar y Jorge Silva Lujan.
COMITÉ DE ASUNTOS AMBIENTALES, SOCIALES Y DE GOBERNANZA
El Comité está formado por tres miembros independientes de la Junta Directiva, con experiencia en Temas Corporativos y de Gobierno, Legales, Energía y Planeación Estratégica. La Vicepresidente Corporativo de Sostenibilidad y Proyectos Estratégicos actúa como secretario.
Su función principal es la de Propender porque los asuntos ASG estén integrados de manera estratégica en las operaciones de la Sociedad y de sus entidades subordinadas, definiendo metas y objetivos, con el fin de dar continuidad al propósito de que la Sociedad sea un actor responsable y competitivo, que responda a las necesidades y expectativas de sus grupos de interés.
Integrantes: Andrés Escobar Arango, Mauricio Salgar y Luis Fernando López Roca.
COMITÉ DE COMPESACIÓN
El Comité está conformado el Dr. Luis Carlos Sarmiento Angulo y el miembro patrimonial Mauricio Cárdenas Müller de la Junta Directiva.
El Comité de Compensación de la sociedad tiene a su cargo fijar la remuneración del Presidente de la compañía, así como definir los parámetros para que éste determine la remuneración de los altos ejecutivos y empleados de la misma.